Tích sản bằng chứng chỉ quỹ: chọn ETF hay quỹ mở
Đầu tư tích sản là cách xây dựng danh mục bằng những khoản mua đều đặn theo kỳ thay vì dồn vốn vào một thời điểm. Cách làm này bớt phụ thuộc vào việc chọn đúng điểm vào, nhưng đổi lại đòi hỏi kỷ luật và một công cụ phù hợp để mua lặp lại nhiều lần.
Vì sao cách mua định kỳ hợp với quỹ hơn cổ phiếu lẻ
Khi mua đều đặn, mỗi lần vào lệnh là một lần phải ra quyết định chọn mã. Với danh mục gồm nhiều cổ phiếu riêng lẻ, số quyết định đó nhân lên theo thời gian. Chứng chỉ quỹ giải quyết phần này: nhà đầu tư góp vốn vào một danh mục do công ty quản lý quỹ vận hành, thay vì tự chọn từng mã.
Tới đây thì phải phân biệt hai loại quỹ, vì cách mua của chúng khác hẳn nhau và điều đó ảnh hưởng trực tiếp tới việc mua định kỳ.
Quỹ ETF: mua trên sàn như cổ phiếu
Minh hoạ: đầu tư tích sản
Chứng chỉ quỹ ETF được niêm yết, giao dịch trên sàn trong giờ giao dịch, giá biến động theo thị trường suốt phiên. Thanh toán theo chu kỳ T+2 giống cổ phiếu, và lô giao dịch tối thiểu trên HoSE là 100 đơn vị. Trong phiên còn có iNAV được công bố liên tục để nhà đầu tư đối chiếu giá trên sàn với giá trị tài sản ròng tham chiếu.
Với người mua định kỳ, điểm đáng chú ý là ETF được quản lý thụ động, tức mô phỏng một chỉ số tham chiếu, nên chi phí quản lý thường thấp hơn quỹ chủ động. Chi phí là thứ lặp lại đều đặn giống như chính khoản mua, nên khoảng chênh đó tích lại theo thời gian.
Quỹ mở thông thường: đặt lệnh qua công ty quản lý quỹ
Quỹ mở không niêm yết trên sàn. Nhà đầu tư đặt lệnh trực tiếp qua công ty quản lý quỹ, và giá được xác định theo NAV cuối ngày chứ không phải theo diễn biến trong phiên. Quy trình này ít thao tác hơn nhưng cũng chậm hơn, và không có iNAV để đối chiếu trong ngày.
Theo Khoản 42 Điều 4 Luật Chứng khoán 2019, quỹ ETF thực chất cũng là quỹ mở, hình thành từ việc hoán đổi danh mục chứng khoán cơ cấu lấy chứng chỉ quỹ. Khác biệt nằm ở khâu giao dịch chứ không nằm ở bản chất pháp lý.
Minh hoạ: đầu tư tích sản
Ba thứ nên chốt trước khi bắt đầu
Thứ nhất là kỳ mua và số tiền mỗi kỳ, chốt trước để khỏi phải quyết định lại mỗi lần. Thứ hai là loại quỹ, vì nó quyết định bạn đặt lệnh trên sàn hay qua công ty quản lý quỹ. Thứ ba là chi phí: phí quản lý và phí giao dịch đều lặp lại theo từng kỳ mua.
Thông tin về sản phẩm tích sản cổ phiếu có trong trang giới thiệu giải pháp tích luỹ của VPBankS.
Kết luận
Tích sản không làm giảm rủi ro của tài sản mình mua, nó chỉ đổi cách phân bổ thời điểm mua. Giá trị khoản đầu tư vẫn biến động theo danh mục của quỹ, và vẫn có thể giảm. Chọn đúng loại quỹ và nắm rõ chi phí lặp lại là hai việc đáng làm trước khi đặt lệnh đầu tiên.
Minh hoạ: đầu tư tích sản
Nội dung mang tính tham khảo, không phải khuyến nghị đầu tư. Nhà đầu tư tự chịu trách nhiệm với quyết định của mình.
#daututichsan #etf #chungchiquy #vpbanks #dautuchungkhoan